李强签署国务院令，公布《私募投资基金监督管理条例》
发布(bu)：时(shi)间：2023-07-11返回列表
国务院总理(li)李强日前签署(shu)国务院令，公(gong)布《私(si)募投资基金监(jian)督管(guan)理(li)条(tiao)例》（以下简称(cheng)《条(tiao)例》），自(zi)2023年9月(yue)1日起施行。
党中央(yang)、国(guo)(guo)务院高(gao)度重(zhong)(zhong)视私(si)(si)募投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)基(ji)(ji)金行业发(fa)展(zhan)和(he)风险防(fang)控。近年来，我(wo)国(guo)(guo)私(si)(si)募投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)基(ji)(ji)金行业稳步发(fa)展(zhan)，在(zai)提高(gao)直接(jie)融(rong)资(zi)(zi)比重(zhong)(zhong)、促进(jin)(jin)经(jing)济(ji)发(fa)展(zhan)方面(mian)发(fa)挥(hui)了(le)积极(ji)作(zuo)用(yong)。制定专(zhuan)门行政法规(gui)(gui)，将私(si)(si)募投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)基(ji)(ji)金业务活(huo)动纳(na)入法治化、规(gui)(gui)范化轨道进(jin)(jin)行监管，旨在(zai)鼓(gu)励(li)私(si)(si)募投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)基(ji)(ji)金行业规(gui)(gui)范健康发(fa)展(zhan)，更好保护投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)者合法权(quan)益，进(jin)(jin)一步发(fa)挥(hui)服务实体经(jing)济(ji)、促进(jin)(jin)科技创新(xin)等(deng)作(zuo)用(yong)。《条例》共7章62条，重(zhong)(zhong)点规(gui)(gui)定以下内容(rong)。
一(yi)是(shi)明(ming)确适用(yong)范围(wei)。将契约(yue)型、公司(si)型、合伙(huo)型等不同组织(zhi)形式的私募(mu)(mu)投(tou)(tou)资(zi)基金均纳入适用(yong)范围(wei)，规定以非公开方式募(mu)(mu)集资(zi)金，设立(li)投(tou)(tou)资(zi)基金或者以进行(xing)投(tou)(tou)资(zi)活(huo)动(dong)(dong)为(wei)目的依(yi)法(fa)设立(li)公司(si)、合伙(huo)企(qi)业，由私募(mu)(mu)基金管理人或者普通(tong)合伙(huo)人管理，为(wei)投(tou)(tou)资(zi)者的利益(yi)进行(xing)投(tou)(tou)资(zi)活(huo)动(dong)(dong)，适用(yong)本(ben)条(tiao)例。
二(er)是明(ming)确(que)(que)(que)私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)管理(li)(li)人(ren)和托管人(ren)的(de)义(yi)务(wu)要(yao)求。明(ming)确(que)(que)(que)不得成为私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)管理(li)(li)人(ren)及其控(kong)股(gu)股(gu)东(dong)、实际控(kong)制(zhi)人(ren)、董事、监事、高级管理(li)(li)人(ren)员等(deng)相(xiang)关主(zhu)体(ti)的(de)情形(xing)，明(ming)确(que)(que)(que)从业人(ren)员应(ying)当按照规(gui)定接受合规(gui)和专业能力培训。规(gui)定私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)管理(li)(li)人(ren)应(ying)当依(yi)法向国务(wu)院(yuan)证券监督管理(li)(li)机(ji)构委托的(de)机(ji)构履行登记手(shou)续，明(ming)确(que)(que)(que)注销(xiao)登记的(de)情形(xing)。列举私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)管理(li)(li)人(ren)的(de)股(gu)东(dong)、实际控(kong)制(zhi)人(ren)、合伙人(ren)禁(jin)止实施的(de)行为，明(ming)确(que)(que)(que)私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)管理(li)(li)人(ren)应(ying)当持续符合的(de)要(yao)求。明(ming)确(que)(que)(que)私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)管理(li)(li)人(ren)、私(si)(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)托管人(ren)的(de)职(zhi)责。
三是规(gui)范(fan)资(zi)(zi)(zi)金募(mu)(mu)集和投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)运作。私(si)募(mu)(mu)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)(ji)金应当向(xiang)合格投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)者募(mu)(mu)集或者转让，单只私(si)募(mu)(mu)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)(ji)金的(de)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)者累计不(bu)得超过法律规(gui)定(ding)的(de)人数。私(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金管理人应当根据投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)者风(feng)险识(shi)别能力和风(feng)险承担能力匹配不(bu)同风(feng)险等(deng)级(ji)的(de)私(si)募(mu)(mu)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)(ji)金产品。加强私(si)募(mu)(mu)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)(ji)金募(mu)(mu)集完(wan)毕后的(de)监管监测。明确(que)私(si)募(mu)(mu)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)(ji)金财产投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)的(de)范(fan)围(wei)以(yi)及(ji)不(bu)得经营(ying)的(de)业务，规(gui)定(ding)私(si)募(mu)(mu)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)(ji)金的(de)投(tou)(tou)(tou)资(zi)(zi)(zi)层级(ji)。规(gui)范(fan)私(si)募(mu)(mu)基(ji)(ji)金管理人及(ji)其从业人员的(de)行为。
四是对创业(ye)投(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)金(jin)作出特别规定。国家对创业(ye)投(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)金(jin)给予(yu)政策支持(chi)，鼓励(li)和引(yin)导(dao)其投(tou)资(zi)(zi)(zi)成(cheng)长(zhang)性、创新性创业(ye)企(qi)业(ye)。加强(qiang)监督管理(li)(li)政策和发展政策的协同配合，明确创业(ye)投(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)金(jin)应(ying)当符合的条件，对创业(ye)投(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)金(jin)实施区别于其他私募投(tou)资(zi)(zi)(zi)基(ji)金(jin)的差异化监督管理(li)(li)和自律管理(li)(li)。
五是(shi)强(qiang)化监(jian)督(du)(du)(du)管(guan)理(li)(li)和(he)法律责任。规定私募投(tou)资(zi)(zi)基金业(ye)务(wu)活动的监(jian)督(du)(du)(du)管(guan)理(li)(li)应当贯(guan)彻党和(he)国家路(lu)线方针政策(ce)、决策(ce)部(bu)署。明确国务(wu)院(yuan)证券监(jian)督(du)(du)(du)管(guan)理(li)(li)机(ji)构(gou)的监(jian)管(guan)职责及(ji)监(jian)管(guan)措施等。规定国务(wu)院(yuan)证券监(jian)督(du)(du)(du)管(guan)理(li)(li)机(ji)构(gou)会同国务(wu)院(yuan)有关部(bu)门(men)和(he)省级人(ren)民(min)政府建(jian)立私募投(tou)资(zi)(zi)基金监(jian)督(du)(du)(du)管(guan)理(li)(li)信息共享、统计数据报(bao)送(song)、风险处置(zhi)协作(zuo)(zuo)机(ji)制。此外(wai)，对(dui)违(wei)反本条例的法律责任作(zuo)(zuo)了明确规定。
附(fu)件(jian)：《私募投资基金(jin)监督管理条例(li)》全文
私募投资基金监督管理条例
中华人民共和国(guo)国(guo)务(wu)院令
第762号
《私募投资基金监督管理条例》已(yi)经2023年6月(yue)16日国(guo)务(wu)院(yuan)第8次常务(wu)会议通(tong)过，现予公布(bu)，自2023年9月(yue)1日起施行。
总理 李强
2023年7月3日(ri)
私募(mu)投资(zi)基(ji)金监督(du)管理(li)条例
第一章 总 则
第一条(tiao) 为了规(gui)范私募投(tou)资基(ji)(ji)金(jin)（以下简(jian)称私募基(ji)(ji)金(jin)）业务活动，保护投(tou)资者以及相关(guan)当事人的合法(fa)(fa)(fa)权(quan)益(yi)，促进私募基(ji)(ji)金(jin)行业规(gui)范健(jian)康发展，根(gen)据《中华(hua)人民共和国(guo)(guo)证(zheng)券(quan)投(tou)资基(ji)(ji)金(jin)法(fa)(fa)(fa)》（以下简(jian)称《证(zheng)券(quan)投(tou)资基(ji)(ji)金(jin)法(fa)(fa)(fa)》）、《中华(hua)人民共和国(guo)(guo)信托(tuo)法(fa)(fa)(fa)》、《中华(hua)人民共和国(guo)(guo)公(gong)司法(fa)(fa)(fa)》、《中华(hua)人民共和国(guo)(guo)合伙企业法(fa)(fa)(fa)》等法(fa)(fa)(fa)律，制定本条(tiao)例。
第二(er)条 在(zai)中(zhong)华人民共和国(guo)境内，以非公(gong)开方式募集资(zi)金，设立(li)投(tou)(tou)资(zi)基金或(huo)者(zhe)以进(jin)行投(tou)(tou)资(zi)活(huo)动(dong)为目的依(yi)法(fa)设立(li)公(gong)司、合(he)伙(huo)企业，由私(si)募基金管理(li)(li)人或(huo)者(zhe)普通合(he)伙(huo)人管理(li)(li)，为投(tou)(tou)资(zi)者(zhe)的利益进(jin)行投(tou)(tou)资(zi)活(huo)动(dong)，适用本条例(li)。
第三条(tiao) 国(guo)家鼓励私募基金行(xing)业规(gui)范健康发展(zhan)，发挥(hui)服务实(shi)体(ti)经济、促(cu)进科技(ji)创新等(deng)功(gong)能作用。
从事(shi)私募基(ji)金(jin)业务活动，应当(dang)遵循自愿、公平、诚信原则(ze)，保护投资者合法(fa)(fa)(fa)权益(yi)，不得违反法(fa)(fa)(fa)律(lv)、行政法(fa)(fa)(fa)规和国家(jia)政策，不得违背公序良俗，不得损害国家(jia)利益(yi)、社会公共利益(yi)和他(ta)人(ren)合法(fa)(fa)(fa)权益(yi)。
私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)管理(li)(li)人(ren)管理(li)(li)、运用私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)财(cai)产(chan)，私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)托(tuo)管人(ren)托(tuo)管私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)财(cai)产(chan)，私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)服务(wu)机构从事(shi)私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)服务(wu)业(ye)务(wu)，应(ying)当遵守(shou)法(fa)律、行政法(fa)规(gui)规(gui)定，恪尽职(zhi)守(shou)，履行诚实守(shou)信、谨慎勤(qin)勉(mian)的义(yi)务(wu)。
私(si)募基金从业人(ren)员应当遵守法律、行政法规规定，恪守职业道德和行为(wei)规范，按(an)照规定接受(shou)合规和专业能力培训。
第(di)四条 私(si)(si)(si)募(mu)基(ji)金财产(chan)(chan)独立于私(si)(si)(si)募(mu)基(ji)金管理人、私(si)(si)(si)募(mu)基(ji)金托管人的(de)(de)固有财产(chan)(chan)。私(si)(si)(si)募(mu)基(ji)金财产(chan)(chan)的(de)(de)债务(wu)由私(si)(si)(si)募(mu)基(ji)金财产(chan)(chan)本身承(cheng)担(dan)，但(dan)法律另有规定的(de)(de)除外。
投资(zi)者(zhe)按(an)照基(ji)(ji)金合同、公(gong)司章程、合伙协议（以下统(tong)称(cheng)基(ji)(ji)金合同）约定分配收(shou)益和承(cheng)担风(feng)险(xian)。
第五(wu)条 私募(mu)基金业务活(huo)动的监(jian)督管(guan)理，应当贯彻党和国家路线方针政策、决策部(bu)署。国务院证(zheng)券监(jian)督管(guan)理机构(gou)依照法律和本条例规定对私募(mu)基金业务活(huo)动实施监(jian)督管(guan)理，其派出机构(gou)依照授权履(lv)行(xing)职责。
国家(jia)对运用一定比例政府(fu)资金(jin)发起设立或者参股的(de)私募(mu)基金(jin)的(de)监督管(guan)理另有规(gui)定的(de)，从其规(gui)定。
第六条 国务(wu)院证券监督管理(li)(li)机构(gou)根(gen)据私(si)募基(ji)金管理(li)(li)人(ren)业务(wu)类(lei)(lei)型、管理(li)(li)资(zi)产规模、持(chi)续合(he)规情(qing)况、风险控制情(qing)况和服务(wu)投资(zi)者(zhe)能力等，对私(si)募基(ji)金管理(li)(li)人(ren)实施(shi)差异化(hua)监督管理(li)(li)，并对创业投资(zi)等股权(quan)投资(zi)、证券投资(zi)等不同类(lei)(lei)型的私(si)募基(ji)金实施(shi)分类(lei)(lei)监督管理(li)(li)。
第二(er)章 私募基金(jin)管理人和私募基金(jin)托管人
第七条 私募基金管(guan)理人由依法(fa)设(she)立的(de)公司或者合伙企业担(dan)任。
以合伙企业形式(shi)设(she)立的私募基(ji)金，资(zi)产由(you)普通合伙人管(guan)理的，普通合伙人适用本条例关于(yu)私募基(ji)金管(guan)理人的规定。
私(si)募(mu)基金管理(li)人的(de)股(gu)东(dong)、合(he)(he)伙人以及股(gu)东(dong)、合(he)(he)伙人的(de)控股(gu)股(gu)东(dong)、实际控制(zhi)(zhi)人，控股(gu)或者(zhe)实际控制(zhi)(zhi)其他私(si)募(mu)基金管理(li)人的(de)，应当符合(he)(he)国务院证券监(jian)督(du)管理(li)机构的(de)规定。
第八条 有(you)下列情形之一的(de)，不得担(dan)任(ren)私募(mu)基金(jin)管(guan)理人(ren)，不得成为私募(mu)基金(jin)管(guan)理人(ren)的(de)控股股东、实际控制人(ren)或者普通合伙人(ren)：
（一）本条(tiao)例第(di)九(jiu)条(tiao)规定的情(qing)形；
（二(er)）因本(ben)条例第十(shi)四条第一(yi)款第三项所列情(qing)形被注销登(deng)记，自被注销登(deng)记之(zhi)日起(qi)未逾(yu)3年的(de)私募基金(jin)(jin)管(guan)理(li)人(ren)，或者为该私募基金(jin)(jin)管(guan)理(li)人(ren)的(de)控股股东、实际控制(zhi)人(ren)、普通合(he)伙人(ren)；
（三(san)）从(cong)事(shi)的(de)业务与私募基金(jin)管理存在利益冲突；
（四(si)）有严重不良(liang)信用记(ji)录尚未(wei)修复(fu)。
第九(jiu)条 有下列情形之一(yi)的，不得担任私募基金(jin)管理人(ren)的董事(shi)、监事(shi)、高级(ji)管理人(ren)员(yuan)、执行(xing)事(shi)务合伙人(ren)或者(zhe)委派代表：
（一）因犯有贪污贿(hui)赂、渎职、侵(qin)犯财产罪(zui)或者破坏社会主义市场经(jing)济秩序罪(zui)，被判(pan)处(chu)刑罚；
（二）最(zui)近3年因重大(da)违(wei)法违(wei)规行为被金(jin)融管(guan)理部门处以(yi)行政处罚；
（三）对所(suo)任职的公司(si)、企(qi)(qi)业(ye)(ye)因(yin)经营(ying)不善破产清算(suan)或者因(yin)违法被(bei)吊销(xiao)营(ying)业(ye)(ye)执(zhi)(zhi)照(zhao)(zhao)负有个人责任的董事、监事、厂(chang)长(zhang)、高级管理(li)人员、执(zhi)(zhi)行事务合(he)伙人或者委派代表(biao)，自该公司(si)、企(qi)(qi)业(ye)(ye)破产清算(suan)终结或者被(bei)吊销(xiao)营(ying)业(ye)(ye)执(zhi)(zhi)照(zhao)(zhao)之(zhi)日起未逾(yu)5年；
（四）所负债务(wu)数(shu)额较大，到(dao)期未(wei)清偿或者被纳入失(shi)信被执行(xing)人(ren)名(ming)单；
（五(wu)）因违法行(xing)为被(bei)开除(chu)的(de)基金管(guan)理人、基金托(tuo)管(guan)人、证(zheng)(zheng)券(quan)期(qi)货交(jiao)易场所(suo)、证(zheng)(zheng)券(quan)公(gong)司、证(zheng)(zheng)券(quan)登记结算机构(gou)、期(qi)货公(gong)司以(yi)及其他机构(gou)的(de)从业人员和(he)国家机关工作人员；
（六）因违法行为(wei)被(bei)(bei)(bei)吊销执业(ye)证书或者被(bei)(bei)(bei)取消资格(ge)的律师、注册(ce)会计(ji)师和资产评估机(ji)构(gou)、验证机(ji)构(gou)的从业(ye)人员(yuan)(yuan)、投资咨询(xun)从业(ye)人员(yuan)(yuan)，自被(bei)(bei)(bei)吊销执业(ye)证书或者被(bei)(bei)(bei)取消资格(ge)之日起未逾5年；
（七）担任因本条例第(di)十四条第(di)一款(kuan)第(di)三项所(suo)列情形被注(zhu)销登记的(de)(de)私(si)募基(ji)金管理(li)人的(de)(de)法定(ding)代(dai)表人、执行(xing)事(shi)务合伙人或者委派(pai)代(dai)表，或者负有(you)责(ze)任的(de)(de)高级管理(li)人员，自(zi)该私(si)募基(ji)金管理(li)人被注(zhu)销登记之日起未逾3年。
第十条 私募基金管理人应当依法向(xiang)国务院证券(quan)监(jian)督管理机构委托的机构（以下(xia)称登记(ji)备案机构）报送(song)下(xia)列材料(liao)，履行登记(ji)手续：
（一）统一社会信用代(dai)码(ma)；
（二）公司章程或者合(he)伙协(xie)议(yi)；
（三）股东(dong)、实(shi)际控制(zhi)人(ren)(ren)(ren)(ren)、董(dong)事(shi)、监事(shi)、高级管理人(ren)(ren)(ren)(ren)员，普(pu)通(tong)合伙人(ren)(ren)(ren)(ren)、执行事(shi)务合伙人(ren)(ren)(ren)(ren)或者委(wei)派代表的(de)基本信息，股东(dong)、实(shi)际控制(zhi)人(ren)(ren)(ren)(ren)、合伙人(ren)(ren)(ren)(ren)相(xiang)关(guan)受益所有人(ren)(ren)(ren)(ren)信息；
（四）保证报送(song)材料真实(shi)、准确、完(wan)整和遵(zun)守监督管理规定的(de)信用承诺(nuo)书；
（五(wu)）国务院证(zheng)券监(jian)督(du)管理机构规定(ding)的(de)其他材料(liao)。
私募基金管理人的控股股东(dong)、实际控制人、普通合(he)伙(huo)人、执行(xing)事(shi)务合(he)伙(huo)人或者委派代表等(deng)重大事(shi)项(xiang)发生变更(geng)的，应当(dang)按照规(gui)定向登记备案机构(gou)履行(xing)变更(geng)登记手续(xu)。
登(deng)(deng)记备案机构应当公示已办理(li)登(deng)(deng)记的(de)私募(mu)基(ji)金管理(li)人相(xiang)关(guan)信(xin)息。
未经登记，任何单位(wei)或者个人不得使(shi)用“基金(jin)”或者“基金(jin)管(guan)理(li)”字样或者近(jin)似名称进行(xing)投资活动，但(dan)法(fa)律、行(xing)政法(fa)规和国(guo)家另(ling)有规定的(de)除外。
第十一(yi)条 私募基金管理人应当履行(xing)下列(lie)职责：
（一）依法募(mu)集资金，办理私募(mu)基金备案；
（二）对所管理的不同私募基金财产分别(bie)管理、分别(bie)记账，进行投资(zi)；
（三）按(an)照基金(jin)合(he)同约定管理私募基金(jin)并进行投(tou)资，建(jian)立(li)有(you)效(xiao)的风(feng)险(xian)控制(zhi)(zhi)制(zhi)(zhi)度；
（四）按照基金合同约定(ding)确定(ding)私募基金收益分(fen)配方案，向投资者分(fen)配收益；
（五）按照(zhao)基金合(he)同约定(ding)向投资者提供与私(si)募(mu)基金管理业务活(huo)动相关的信息(xi)；
（六(liu)）保(bao)存私募(mu)基金财产管理业务活动(dong)的记(ji)录、账册、报表和(he)其(qi)他有关资(zi)料；
（七）国务院(yuan)证券监(jian)督管理机构规(gui)定和基金(jin)合同约定的其他职责(ze)。
以非(fei)公开方式募(mu)集资金设立投资基金的(de)(de)，私募(mu)基金管理人还应当以自己(ji)的(de)(de)名(ming)义，为(wei)私募(mu)基金财产利(li)益行使诉讼权利(li)或者(zhe)实施其(qi)他(ta)法律(lv)行为(wei)。
第十二条 私募基(ji)金管理人(ren)的股东、实际控制(zhi)人(ren)、合伙人(ren)不得有下列行(xing)为：
（一）虚(xu)假(jia)出(chu)资(zi)、抽逃出(chu)资(zi)、委托他人或者接受他人委托出(chu)资(zi)；
（二）未经股东会(hui)或者董(dong)事会(hui)决议(yi)等法定程序擅自干预私(si)募基(ji)金管理人(ren)的业(ye)务活动；
（三）要求私募基(ji)金管理人利用私募基(ji)金财(cai)产为(wei)自己(ji)或者(zhe)他人牟(mou)取利益(yi)，损害投资者(zhe)利益(yi)；
（四）法(fa)律、行(xing)政法(fa)规和(he)国务院证(zheng)券(quan)监(jian)督管理机(ji)构规定禁止的其(qi)他行(xing)为。
第十三条(tiao) 私(si)募基金管(guan)理人应当持续符合下列(lie)要求：
（一）财务(wu)状况良好，具有(you)与业务(wu)类(lei)型(xing)和管理资产规模相适应的运营资金；
（二(er)）法(fa)定(ding)代(dai)表(biao)人(ren)(ren)(ren)、执行事务合(he)伙(huo)人(ren)(ren)(ren)或者委(wei)派代(dai)表(biao)、负责(ze)投(tou)资管理(li)的(de)高级管理(li)人(ren)(ren)(ren)员按照国务院证(zheng)券(quan)监督管理(li)机构规定(ding)持有一定(ding)比(bi)例的(de)私(si)募基金管理(li)人(ren)(ren)(ren)的(de)股权或者财产(chan)份额，但国家另有规定(ding)的(de)除外；
（三）国务院证券(quan)监督管理机构规定的其(qi)他要求。
第十四条 私募基金管理人有下列情(qing)形(xing)之一的，登(deng)(deng)记备案机构应当及时注销私募基金管理人登(deng)(deng)记并予(yu)以公(gong)示：
（一）自行(xing)申请注销登记；
（二(er)）依法解散、被(bei)依法撤销或者被(bei)依法宣(xuan)告破产；
（三）因非(fei)法(fa)集资(zi)、非(fei)法(fa)经营等重大违法(fa)行为被追(zhui)究法(fa)律责(ze)任；
（四）登(deng)记(ji)之日起(qi)12个月内未备案首(shou)只私募基金；
（五）所管(guan)理的私(si)募基金全部(bu)清(qing)算后(hou)，自清(qing)算完(wan)毕之日起12个月(yue)内未备案(an)新的私(si)募基金；
（六）国务院(yuan)证券监督管理(li)机构规定(ding)的其他情形。
登记(ji)备案机构注销私(si)募(mu)基(ji)(ji)金管(guan)理(li)人(ren)登记(ji)前，应当通知(zhi)私(si)募(mu)基(ji)(ji)金管(guan)理(li)人(ren)清算(suan)私(si)募(mu)基(ji)(ji)金财产或者依法将私(si)募(mu)基(ji)(ji)金管(guan)理(li)职责转移给其他(ta)经(jing)登记(ji)的(de)私(si)募(mu)基(ji)(ji)金管(guan)理(li)人(ren)。
第十五条 除基(ji)金合同另有约定外，私募(mu)基(ji)金财(cai)产(chan)应(ying)当(dang)由私募(mu)基(ji)金托(tuo)管(guan)(guan)人托(tuo)管(guan)(guan)。私募(mu)基(ji)金财(cai)产(chan)不进(jin)行托(tuo)管(guan)(guan)的，应(ying)当(dang)明确保障(zhang)私募(mu)基(ji)金财(cai)产(chan)安全的制(zhi)度措(cuo)施和纠(jiu)纷解决机制(zhi)。
第(di)十六(liu)条 私(si)募基金财(cai)产进(jin)行托(tuo)管(guan)的(de)，私(si)募基金托(tuo)管(guan)人应(ying)当依法履行职责(ze)。
私募基(ji)金托管(guan)人应当依法(fa)建立托管(guan)业务和其(qi)他业务的隔(ge)离机制(zhi)，保证(zheng)私募基(ji)金财产的独立和安全。
第三(san)章 资金(jin)募(mu)集(ji)和投资运(yun)作
第十(shi)七条(tiao) 私募(mu)基金(jin)管(guan)理人应当自行募(mu)集资金(jin)，不得委托他人募(mu)集资金(jin)，但国务院证券监督管(guan)理机构(gou)另有规定的(de)除外。
第十八条(tiao) 私募(mu)基(ji)金应(ying)当向合格投(tou)资(zi)者募(mu)集或(huo)(huo)者转(zhuan)让(rang)，单(dan)只(zhi)私募(mu)基(ji)金的投(tou)资(zi)者累计(ji)不得超(chao)过(guo)法律规定的人数。私募(mu)基(ji)金管理人不得采取为(wei)单(dan)一融资(zi)项目(mu)设立多只(zhi)私募(mu)基(ji)金等方(fang)式(shi)，突破法律规定的人数限制；不得采取将私募(mu)基(ji)金份额或(huo)(huo)者收益权(quan)进行(xing)拆分转(zhuan)让(rang)等方(fang)式(shi)，降低合格投(tou)资(zi)者标准。
前款(kuan)所称合(he)格投(tou)资(zi)者，是指达到规(gui)(gui)(gui)定的(de)资(zi)产规(gui)(gui)(gui)模或者收入水平(ping)，并且(qie)具备相应的(de)风(feng)险识别能(neng)(neng)力(li)和(he)风(feng)险承(cheng)担能(neng)(neng)力(li)，其认购金额不低于规(gui)(gui)(gui)定限额的(de)单位和(he)个人。
合(he)格投资者(zhe)的具体标准由国务院证券监(jian)督管(guan)理机(ji)构规定。
第(di)十九条 私募(mu)基金(jin)管理人应(ying)当向投(tou)资者(zhe)充分揭(jie)示投(tou)资风险(xian)(xian)，根据投(tou)资者(zhe)的(de)风险(xian)(xian)识别能力和风险(xian)(xian)承担能力匹配不同风险(xian)(xian)等级的(de)私募(mu)基金(jin)产品。
第二十条 私募(mu)基金不(bu)(bu)得向合格(ge)投资(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)以外的(de)单位(wei)和个人(ren)募(mu)集或(huo)(huo)者(zhe)(zhe)(zhe)转(zhuan)让；不(bu)(bu)得向为他人(ren)代持(chi)的(de)投资(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)募(mu)集或(huo)(huo)者(zhe)(zhe)(zhe)转(zhuan)让；不(bu)(bu)得通(tong)(tong)过报刊(kan)、电台、电视台、互联网(wang)等(deng)大众传(chuan)播媒介(jie)，电话、短信(xin)、即时(shi)通(tong)(tong)讯工(gong)具、电子邮件、传(chuan)单，或(huo)(huo)者(zhe)(zhe)(zhe)讲座(zuo)、报告会(hui)、分(fen)析会(hui)等(deng)方式向不(bu)(bu)特定对象宣传(chuan)推介(jie)；不(bu)(bu)得以虚(xu)假、片面、夸大等(deng)方式宣传(chuan)推介(jie)；不(bu)(bu)得以私募(mu)基金托管人(ren)名义(yi)宣传(chuan)推介(jie)；不(bu)(bu)得向投资(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)承(cheng)诺(nuo)投资(zi)(zi)(zi)本金不(bu)(bu)受损失或(huo)(huo)者(zhe)(zhe)(zhe)承(cheng)诺(nuo)最低收益。
第二(er)十一条 私募(mu)基金管(guan)理(li)人运用私募(mu)基金财(cai)产(chan)(chan)进(jin)行投资的，在(zai)以私募(mu)基金管(guan)理(li)人名义(yi)开立(li)账户、列入所(suo)投资企业股东名册或者持有其他私募(mu)基金财(cai)产(chan)(chan)时，应当(dang)注明私募(mu)基金名称(cheng)。
第(di)二十(shi)二条 私(si)募(mu)基金(jin)管理(li)人应当自私(si)募(mu)基金(jin)募(mu)集(ji)完(wan)毕(bi)之日起20个工作日内(nei)，向登记备(bei)案(an)机构报送下列(lie)材料(liao)，办理(li)备(bei)案(an)：
（一）基(ji)金合同；
（二）托管协议(yi)或(huo)者保障私(si)募基金(jin)财产(chan)安全的制度措施；
（三）私募基金财产证明(ming)文件；
（四）投资者的基本信息、认购金额(e)、持有基金份额(e)的数量及其(qi)受(shou)益所有人相(xiang)关信息；
（五）国务院(yuan)证券监督管理机构规定的其他材料。
私募(mu)基金(jin)应(ying)当具有保(bao)障基本投资(zi)(zi)能力和抗风险(xian)能力的(de)实(shi)缴募(mu)集资(zi)(zi)金(jin)规模。登记备案(an)机(ji)构(gou)根据私募(mu)基金(jin)的(de)募(mu)集资(zi)(zi)金(jin)规模等情况实(shi)施分类公示，对募(mu)集的(de)资(zi)(zi)金(jin)总(zong)额(e)或者投资(zi)(zi)者人数达到规定标(biao)准的(de)，应(ying)当向国(guo)务院证券监督管理(li)机(ji)构(gou)报告(gao)。
第二十三条 国(guo)务(wu)(wu)院(yuan)证(zheng)券(quan)监督(du)管理机构(gou)应当建立健(jian)全私(si)募基金监测(ce)机制(zhi)，对(dui)私(si)募基金及其投资者份额持有情(qing)况等进行集中监测(ce)，具体办法由(you)国(guo)务(wu)(wu)院(yuan)证(zheng)券(quan)监督(du)管理机构(gou)规定。
第二十(shi)四条 私募基金(jin)财产的(de)投(tou)资包括买卖股份(fen)有限公司(si)股份(fen)、有限责任公司(si)股权(quan)、债(zhai)券、基金(jin)份(fen)额、其(qi)他证(zheng)券及(ji)其(qi)衍生(sheng)品种以及(ji)符合国务院证(zheng)券监督(du)管理(li)机构规定(ding)的(de)其(qi)他投(tou)资标(biao)的(de)。
私(si)募基(ji)金财(cai)产不(bu)得用于经营(ying)或(huo)者变相(xiang)经营(ying)资金拆借、贷款等(deng)业(ye)务。私(si)募基(ji)金管理人不(bu)得以要求地(di)方人民政府承(cheng)诺回购本金等(deng)方式(shi)变相(xiang)增加政府隐性债务。
第(di)二十五(wu)条 私(si)募(mu)基(ji)金的(de)投资层级(ji)应(ying)当遵守国务(wu)院金融管理部门(men)的(de)规定(ding)(ding)。但符合国务(wu)院证券(quan)监督管理机构规定(ding)(ding)条件，将主要(yao)基(ji)金财产投资于其他私(si)募(mu)基(ji)金的(de)私(si)募(mu)基(ji)金不计入投资层级(ji)。
创(chuang)业投资基金(jin)、本条(tiao)例第五条(tiao)第二(er)款规定(ding)私募基金(jin)的投资层级(ji)，由国务院有关部(bu)门规定(ding)。
第二十六条 私募基金(jin)管(guan)(guan)理(li)人应(ying)当遵循专业化管(guan)(guan)理(li)原则，聘(pin)用具有相应(ying)从业经(jing)历的(de)高(gao)级管(guan)(guan)理(li)人员负责投(tou)资管(guan)(guan)理(li)、风险控(kong)制、合规等工作。
私募基金管理(li)人应当(dang)遵循投(tou)资(zi)者利(li)(li)益(yi)优先(xian)原则(ze)，建立从业(ye)人员投(tou)资(zi)申报、登记、审查、处置等管理(li)制(zhi)度，防(fang)范利(li)(li)益(yi)输送和利(li)(li)益(yi)冲突。
第二(er)十(shi)七条 私募基金管理人不得(de)将投资管理职责(ze)委(wei)托他人行使。
私(si)募基(ji)金管理(li)人委托(tuo)其(qi)他机构为私(si)募基(ji)金提供证券投资建(jian)议服务的，接受委托(tuo)的机构应当为《证券投资基(ji)金法》规定的基(ji)金投资顾问(wen)机构。
第二十八(ba)条 私募(mu)基金(jin)管理人(ren)应当(dang)建立(li)健全关(guan)联交(jiao)易(yi)管理制(zhi)度，不(bu)得以私募(mu)基金(jin)财产与关(guan)联方进行(xing)不(bu)正当(dang)交(jiao)易(yi)或者利益输(shu)送，不(bu)得通过多(duo)层嵌(qian)套或者其(qi)他方式进行(xing)隐瞒。
私募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)(jin)管(guan)理人(ren)(ren)运用私募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)(jin)财(cai)产与自(zi)己、投资者(zhe)、所管(guan)理的其(qi)(qi)他(ta)私募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)(jin)、其(qi)(qi)实际(ji)控制人(ren)(ren)控制的其(qi)(qi)他(ta)私募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)(jin)管(guan)理人(ren)(ren)管(guan)理的私募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)(jin)，或者(zhe)与其(qi)(qi)有重大利害关系的其(qi)(qi)他(ta)主体(ti)进(jin)行交易的，应当(dang)履行基(ji)(ji)金(jin)(jin)合(he)同约定的决策程(cheng)序(xu)，并(bing)及时向投资者(zhe)和私募(mu)(mu)基(ji)(ji)金(jin)(jin)托管(guan)人(ren)(ren)提(ti)供相(xiang)关信(xin)息(xi)。
第二十九条 私募(mu)基金管理(li)人应(ying)当按照(zhao)规定聘(pin)请会计师事务所对私募(mu)基金财(cai)产进行(xing)审计，向(xiang)投资(zi)者提(ti)供审计结果，并报送登(deng)记备案机构。
第三十条 私募(mu)基金管(guan)理(li)人(ren)、私募(mu)基金托管(guan)人(ren)及其从业人(ren)员不得(de)有下列(lie)行为：
（一(yi)）将其固有财(cai)产(chan)或者他人财(cai)产(chan)混同于私募基金财(cai)产(chan)；
（二(er)）利(li)用私募基金(jin)财产(chan)或者(zhe)职务便利(li)，为投资者(zhe)以(yi)外的(de)人牟取利(li)益；
（三）侵占、挪(nuo)用私募基金财产；
（四）泄露因(yin)职(zhi)务便利获取的未公开信息，利用(yong)该信息从事或者明示、暗示他(ta)人从事相关的证券(quan)、期货(huo)交易活动；
（五）法律、行(xing)政法规(gui)和国务院证券监督管理(li)机构规(gui)定禁止的其他行(xing)为。
第三(san)十(shi)一条 私募(mu)基金(jin)(jin)管理(li)人在资(zi)金(jin)(jin)募(mu)集、投(tou)资(zi)运(yun)作过程中(zhong)，应(ying)当按照国务院证券监督管理(li)机(ji)构的规(gui)定(ding)和基金(jin)(jin)合同约(yue)定(ding)，向投(tou)资(zi)者提供信息(xi)。
私(si)募(mu)基(ji)(ji)金财产进行(xing)托(tuo)管(guan)的，私(si)募(mu)基(ji)(ji)金管(guan)理人(ren)应当按照(zhao)国务院证券监督管(guan)理机构的规定(ding)和托(tuo)管(guan)协(xie)议约(yue)定(ding)，及时(shi)向私(si)募(mu)基(ji)(ji)金托(tuo)管(guan)人(ren)提供投资者基(ji)(ji)本信息、投资标的权(quan)属变更证明材料等(deng)信息。
第三十二(er)条(tiao) 私募(mu)基金管(guan)理人、私募(mu)基金托管(guan)人及(ji)其从(cong)业人员(yuan)提供、报送的信息(xi)应当真实、准确、完整，不得有下列行(xing)为：
（一）虚假记载、误(wu)导性陈(chen)述或者重大遗(yi)漏；
（二）对投资业(ye)绩进行预测；
（三）向投资(zi)者承诺投资(zi)本(ben)金不(bu)受损失或者承诺最低收益；
（四）法律、行政法规和国务院证券监(jian)督管理机构规定禁止的其他(ta)行为。
第三十三条 私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)管理人、私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)托管人、私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)服务机构(gou)(gou)应(ying)当按(an)照国务院证(zheng)券监督管理机构(gou)(gou)的规(gui)定，向登记(ji)备(bei)案机构(gou)(gou)报(bao)送私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)投资运作(zuo)等信息。登记(ji)备(bei)案机构(gou)(gou)应(ying)当根据不(bu)同私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)类型，对报(bao)送信息的内(nei)容、频(pin)次等作(zuo)出规(gui)定，并汇总分析私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)行业(ye)情况，向国务院证(zheng)券监督管理机构(gou)(gou)报(bao)送私(si)(si)(si)募(mu)(mu)(mu)基金(jin)(jin)行业(ye)相关信息。
登记(ji)备案机(ji)(ji)构应(ying)当加强风(feng)险(xian)预警(jing)，发现可能存在重(zhong)大风(feng)险(xian)的，及(ji)时(shi)采取措施并(bing)向国务院(yuan)证券监督管理机(ji)(ji)构报告。
登(deng)记备案机构应(ying)当对本条第一款规(gui)(gui)定的信息保密，除法律、行政法规(gui)(gui)另有规(gui)(gui)定外，不得(de)对外提供。
第三十四条(tiao) 因(yin)私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)(jin)管(guan)理(li)人无法正常履行职责或(huo)者出(chu)现重大风险等(deng)情形，导(dao)致私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)(jin)无法正常运作(zuo)、终止(zhi)的(de)，由基金(jin)(jin)(jin)(jin)合同约定(ding)或(huo)者有关规定(ding)确定(ding)的(de)其他专业(ye)机构(gou)，行使更换(huan)私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)(jin)管(guan)理(li)人、修(xiu)改或(huo)者提前终止(zhi)基金(jin)(jin)(jin)(jin)合同、组织私(si)募(mu)基金(jin)(jin)(jin)(jin)清算等(deng)职权。
第四章 关于创业投资基金的特(te)别规定
第三十五条 本条例所称创业(ye)投资(zi)基(ji)(ji)金(jin)，是指符合下列条件(jian)的私募基(ji)(ji)金(jin)：
（一(yi)）投资范围限于未上(shang)(shang)市(shi)企业(ye)，但所投资企业(ye)上(shang)(shang)市(shi)后基金(jin)所持股份的(de)未转让部(bu)分及(ji)其配售部(bu)分除外；
（二）基金名称包含“创(chuang)业投资基金”字样，或(huo)者在公司、合伙企业经营(ying)范围(wei)中包含“从(cong)事(shi)创(chuang)业投资活动(dong)”字样；
（三）基金(jin)合同体现创业投资(zi)策略；
（四）不使用杠(gang)杆(gan)融(rong)资(zi)，但国家另有规定的除外；
（五）基金最低存续期限符合国家有关规定；
（六）国家规定的其他条件(jian)。
第三十六条 国(guo)家对创业投(tou)(tou)资(zi)基(ji)金给予政(zheng)策支(zhi)持(chi)，鼓励和引(yin)导(dao)其投(tou)(tou)资(zi)成长性、创新性创业企业，鼓励长期资(zi)金投(tou)(tou)资(zi)于(yu)创业投(tou)(tou)资(zi)基(ji)金。
国(guo)务院(yuan)发展(zhan)改(gai)革(ge)部门负责组织(zhi)拟(ni)定(ding)促进(jin)创(chuang)业(ye)投(tou)资(zi)基金(jin)(jin)发展(zhan)的政(zheng)策(ce)(ce)措施。国(guo)务院(yuan)证券(quan)监(jian)督管理机(ji)构和国(guo)务院(yuan)发展(zhan)改(gai)革(ge)部门建立健全信息和支持政(zheng)策(ce)(ce)共享机(ji)制，加强创(chuang)业(ye)投(tou)资(zi)基金(jin)(jin)监(jian)督管理政(zheng)策(ce)(ce)和发展(zhan)政(zheng)策(ce)(ce)的协同配(pei)合。登记(ji)备案机(ji)构应(ying)当及时(shi)向国(guo)务院(yuan)证券(quan)监(jian)督管理机(ji)构和国(guo)务院(yuan)发展(zhan)改(gai)革(ge)部门报送与创(chuang)业(ye)投(tou)资(zi)基金(jin)(jin)相关的信息。
享(xiang)受国家政策支持的创业投(tou)资基金，其投(tou)资应当(dang)符合国家有关规(gui)定。
第三十七条 国务院证券监督(du)(du)管理(li)(li)机构(gou)对创(chuang)业投(tou)资(zi)基金实施区别于其他私募基金的差异化监督(du)(du)管理(li)(li)：
（一）优化(hua)创业投资基金营商环境，简化(hua)登记(ji)备(bei)案(an)手续(xu)；
（二）对(dui)合法募资、合规投资、诚(cheng)信经营(ying)的创业投资基金在资金募集、投资运作(zuo)、风险监测(ce)、现场检查等方面实施差异化(hua)监督管理，减少(shao)检查频次；
（三）对主要从事长期投(tou)(tou)资、价值投(tou)(tou)资、重大科技成(cheng)果转化的创业投(tou)(tou)资基金在投(tou)(tou)资退出等(deng)方面提供便利(li)。
第三十(shi)八(ba)条(tiao) 登记(ji)备案机构在登记(ji)备案、事项变更等方面对创业投资基(ji)金实施区别(bie)于其(qi)他私募基(ji)金的差异化自律管(guan)理(li)。
第(di)五章 监(jian)督(du)管理
第三十九条 国务院(yuan)证券(quan)监督(du)管(guan)理机构(gou)对(dui)私(si)募基金业务活动实(shi)施监督(du)管(guan)理，依法履行(xing)下列职责：
（一）制定(ding)有关私(si)募基金业务活动监督管理(li)的规章、规则(ze)；
（二(er)）对私募(mu)基(ji)(ji)金管理人、私募(mu)基(ji)(ji)金托管人以及其他机构从事(shi)私募(mu)基(ji)(ji)金业务活(huo)动进行监督管理，对违法行为进行查处；
（三）对登(deng)记备案和自律管理活动进行指(zhi)导、检查(cha)和监督；
（四）法(fa)律(lv)、行政法(fa)规(gui)规(gui)定的其(qi)他职(zhi)责。
第(di)四(si)十条 国务(wu)院证券监督管(guan)理机构依法履行职责，有权采取下列措施：
（一）对私(si)募基金管(guan)理人、私(si)募基金托管(guan)人、私(si)募基金服务机构进行现场检(jian)查，并要求其报送有关业务资料；
（二）进入涉嫌(xian)违法行为发生场(chang)所调查取证；
（三）询问(wen)当(dang)事(shi)(shi)人和与被(bei)调(diao)查(cha)事(shi)(shi)件(jian)有(you)(you)关的单位和个人，要求其对(dui)与被(bei)调(diao)查(cha)事(shi)(shi)件(jian)有(you)(you)关的事(shi)(shi)项作出说明(ming)；
（四）查阅、复(fu)制(zhi)与被调查事件有关的财产(chan)权登记、通讯(xun)记录(lu)等资料(liao)；
（五）查(cha)阅、复制当事人(ren)和(he)(he)与(yu)被(bei)调(diao)查(cha)事件(jian)(jian)有(you)关的单位和(he)(he)个人(ren)的证券交易(yi)记录、登记过户记录、财务会计资料(liao)以及其他有(you)关文件(jian)(jian)和(he)(he)资料(liao)；对可能被(bei)转移(yi)、隐匿或者毁损的文件(jian)(jian)和(he)(he)资料(liao)，可以予以封存；
（六）依法查询当事人(ren)和(he)与被调(diao)查事件有(you)关(guan)的(de)账户信息；
（七(qi)）法(fa)律(lv)、行(xing)政法(fa)规规定(ding)的其他措施。
为防范私募(mu)基金风险，维护市(shi)场秩序，国务院证券监督管理机(ji)构可(ke)以(yi)采取责(ze)令(ling)改正、监管谈话、出具警示函等(deng)措(cuo)施。
第四(si)十一条 国(guo)务(wu)院(yuan)证券(quan)监(jian)督(du)管理(li)机(ji)构依(yi)法(fa)进行监(jian)督(du)检查(cha)或(huo)者(zhe)调(diao)(diao)查(cha)时，监(jian)督(du)检查(cha)或(huo)者(zhe)调(diao)(diao)查(cha)人(ren)员不(bu)得少于2人(ren)，并应当出(chu)示执法(fa)证件(jian)和监(jian)督(du)检查(cha)、调(diao)(diao)查(cha)通知(zhi)书或(huo)者(zhe)其他执法(fa)文书。对监(jian)督(du)检查(cha)或(huo)者(zhe)调(diao)(diao)查(cha)中知(zhi)悉的商业秘密(mi)、个人(ren)隐私，依(yi)法(fa)负有保密(mi)义务(wu)。
被(bei)检查(cha)(cha)、调(diao)查(cha)(cha)的(de)单位(wei)和(he)个人(ren)应当配合国务(wu)院证券监督管理机(ji)构依法进行的(de)监督检查(cha)(cha)或(huo)者调(diao)查(cha)(cha)，如实提供有关(guan)文件和(he)资料，不(bu)得(de)拒绝、阻(zu)碍和(he)隐瞒。
第(di)四(si)十二(er)条(tiao) 国务院证(zheng)券监督(du)管(guan)理(li)(li)机构发现私募(mu)基金管(guan)理(li)(li)人(ren)违(wei)(wei)法(fa)违(wei)(wei)规，或(huo)者其内部治(zhi)理(li)(li)结(jie)构和风险控制管(guan)理(li)(li)不符合(he)规定的(de)，应当(dang)责令限期(qi)改正；逾期(qi)未改正，或(huo)者行(xing)为严重(zhong)危(wei)及(ji)该私募(mu)基金管(guan)理(li)(li)人(ren)的(de)稳健运(yun)行(xing)、损害投资者合(he)法(fa)权益的(de)，国务院证(zheng)券监督(du)管(guan)理(li)(li)机构可以(yi)区别情形，对其采取下列(lie)措施：
（一）责(ze)令暂停部分(fen)或者全部业务(wu)；
（二）责令更换董事、监(jian)事、高(gao)级管理人员、执行(xing)事务(wu)合伙人或(huo)者委派代(dai)表，或(huo)者限(xian)制其(qi)权利；
（三(san)）责令负有责任(ren)的股(gu)东(dong)转让股(gu)权、负有责任(ren)的合伙(huo)人转让财产份额，限制负有责任(ren)的股(gu)东(dong)或(huo)者合伙(huo)人行使(shi)权利；
（四）责(ze)令私募(mu)(mu)基金管理人(ren)(ren)聘请或者指定第三方机构(gou)对私募(mu)(mu)基金财产进行审计，相关费(fei)用由私募(mu)(mu)基金管理人(ren)(ren)承担(dan)。
私募(mu)基(ji)金管(guan)理(li)(li)人违法经营或者(zhe)出现重大风(feng)险，严重危害市场(chang)秩序、损害投资者(zhe)利益的，国(guo)务院证券监督管(guan)理(li)(li)机(ji)构除采(cai)取前款规定的措施外，还(hai)可以对该私募(mu)基(ji)金管(guan)理(li)(li)人采(cai)取指定其他机(ji)构接(jie)管(guan)、通知登记备案机(ji)构注销登记等措施。
第四十三条 国(guo)务院(yuan)证(zheng)券监督管(guan)(guan)理(li)机构应当(dang)将私(si)募(mu)(mu)基金(jin)管(guan)(guan)理(li)人(ren)、私(si)募(mu)(mu)基金(jin)托管(guan)(guan)人(ren)、私(si)募(mu)(mu)基金(jin)服务机构及(ji)其(qi)从业人(ren)员的诚信(xin)信(xin)息(xi)记入资(zi)本市(shi)场诚信(xin)数据库和全(quan)国(guo)信(xin)用信(xin)息(xi)共享平(ping)台(tai)。国(guo)务院(yuan)证(zheng)券监督管(guan)(guan)理(li)机构会同国(guo)务院(yuan)有关部门依法(fa)建立健全(quan)私(si)募(mu)(mu)基金(jin)管(guan)(guan)理(li)人(ren)以及(ji)有关责(ze)任主(zhu)体失信(xin)联合惩戒制度。
国(guo)务院证券监督(du)管(guan)理(li)机(ji)构会同其他金融管(guan)理(li)部门等(deng)国(guo)务院有关部门和(he)省、自治区、直辖市人民政府建立私募(mu)基金监督(du)管(guan)理(li)信息(xi)共享、统计数据报送和(he)风险(xian)处(chu)置协(xie)作机(ji)制。处(chu)置风险(xian)过程中，有关地(di)方人民政府应(ying)当采取(qu)有效措施维护社会稳定。
第六章(zhang) 法律(lv)责任
第四(si)十四(si)条(tiao)(tiao) 未(wei)依照本条(tiao)(tiao)例第十条(tiao)(tiao)规定(ding)履行登(deng)记手续(xu)，使用(yong)“基金(jin)”或(huo)者(zhe)“基金(jin)管理”字样或(huo)者(zhe)近似名称进(jin)行投资活动的，责(ze)令(ling)改正，没(mei)收违(wei)(wei)(wei)法(fa)所(suo)(suo)得(de)，并(bing)处(chu)(chu)违(wei)(wei)(wei)法(fa)所(suo)(suo)得(de)1倍(bei)以(yi)(yi)上5倍(bei)以(yi)(yi)下的罚款；没(mei)有(you)违(wei)(wei)(wei)法(fa)所(suo)(suo)得(de)或(huo)者(zhe)违(wei)(wei)(wei)法(fa)所(suo)(suo)得(de)不足100万(wan)元(yuan)(yuan)的，并(bing)处(chu)(chu)10万(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)上100万(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)下的罚款。对直(zhi)接(jie)负责(ze)的主(zhu)管人员(yuan)(yuan)和其他直(zhi)接(jie)责(ze)任人员(yuan)(yuan)给予警告，并(bing)处(chu)(chu)3万(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)上30万(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)下的罚款。
第四(si)十五(wu)条 私(si)募基金管(guan)理人(ren)(ren)的(de)股东、实际控制人(ren)(ren)、合伙人(ren)(ren)违(wei)反本条例第十二条规定的(de)，责(ze)令改(gai)正(zheng)，给(ji)予(yu)警告(gao)或者通(tong)报批评，没收违(wei)法所(suo)(suo)得，并处(chu)违(wei)法所(suo)(suo)得1倍以上(shang)(shang)5倍以下(xia)的(de)罚款(kuan)；没有违(wei)法所(suo)(suo)得或者违(wei)法所(suo)(suo)得不足100万元(yuan)(yuan)的(de)，并处(chu)10万元(yuan)(yuan)以上(shang)(shang)100万元(yuan)(yuan)以下(xia)的(de)罚款(kuan)。对直接负责(ze)的(de)主(zhu)管(guan)人(ren)(ren)员(yuan)和其他直接责(ze)任人(ren)(ren)员(yuan)给(ji)予(yu)警告(gao)或者通(tong)报批评，并处(chu)3万元(yuan)(yuan)以上(shang)(shang)30万元(yuan)(yuan)以下(xia)的(de)罚款(kuan)。
第四十(shi)六(liu)条 私募基(ji)金管(guan)理人(ren)违(wei)反本条例第十(shi)三条规定的(de)(de)(de)，责令改正；拒不改正的(de)(de)(de)，给予(yu)警(jing)告(gao)或(huo)者(zhe)通报批评，并(bing)处10万(wan)元(yuan)以(yi)上100万(wan)元(yuan)以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚(fa)款，责令其停(ting)止私募基(ji)金业(ye)务活动并(bing)予(yu)以(yi)公告(gao)。对直(zhi)接负责的(de)(de)(de)主管(guan)人(ren)员(yuan)和其他直(zhi)接责任人(ren)员(yuan)给予(yu)警(jing)告(gao)或(huo)者(zhe)通报批评，并(bing)处3万(wan)元(yuan)以(yi)上30万(wan)元(yuan)以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚(fa)款。
第四十七条(tiao) 违反本条(tiao)例(li)第十六条(tiao)第二款规定，私募基金托(tuo)管人未建(jian)立业务隔离机制的，责(ze)令改正(zheng)，给(ji)予警告或者通报(bao)批(pi)评，并处5万元以上50万元以下的罚款。对直接负责(ze)的主(zhu)管人员和其他直接责(ze)任人员给(ji)予警告或者通报(bao)批(pi)评，并处3万元以上30万元以下的罚款。
第四十(shi)(shi)八(ba)条 违反本条例第十(shi)(shi)七条、第十(shi)(shi)八(ba)条、第二十(shi)(shi)条关于私募(mu)基金合格投资者管(guan)理(li)和(he)募(mu)集方(fang)式等规定的(de)(de)(de)，没(mei)收违法所(suo)得，并处(chu)(chu)违法所(suo)得1倍以(yi)上(shang)(shang)5倍以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚款(kuan)；没(mei)有违法所(suo)得或者违法所(suo)得不(bu)足100万(wan)(wan)元(yuan)(yuan)的(de)(de)(de)，并处(chu)(chu)10万(wan)(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)上(shang)(shang)100万(wan)(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚款(kuan)。对直接负责的(de)(de)(de)主(zhu)管(guan)人员和(he)其他(ta)直接责任人员给予警告，并处(chu)(chu)3万(wan)(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)上(shang)(shang)30万(wan)(wan)元(yuan)(yuan)以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚款(kuan)。
第四十(shi)(shi)九条 违反本条例第十(shi)(shi)九条规定，未向投(tou)资者(zhe)充分(fen)揭示投(tou)资风(feng)险，并误导(dao)其投(tou)资与其风(feng)险识别能力(li)和风(feng)险承(cheng)担能力(li)不匹配的(de)(de)(de)私募基(ji)金(jin)产品的(de)(de)(de)，给予(yu)(yu)(yu)警告或者(zhe)通报批评(ping)，并处10万(wan)元(yuan)以(yi)上30万(wan)元(yuan)以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚款；情节严重的(de)(de)(de)，责令其停(ting)止(zhi)私募基(ji)金(jin)业务活动并予(yu)(yu)(yu)以(yi)公告。对(dui)直接(jie)负责的(de)(de)(de)主管人(ren)(ren)员(yuan)和其他直接(jie)责任人(ren)(ren)员(yuan)给予(yu)(yu)(yu)警告或者(zhe)通报批评(ping)，并处3万(wan)元(yuan)以(yi)上10万(wan)元(yuan)以(yi)下(xia)的(de)(de)(de)罚款。
第(di)(di)五十条 违反本(ben)条例(li)第(di)(di)二十二条第(di)(di)一款规定，私(si)募(mu)基金管(guan)理(li)人(ren)未对募(mu)集完毕的(de)(de)(de)私(si)募(mu)基金办(ban)理(li)备案的(de)(de)(de)，处10万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)上(shang)30万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)下的(de)(de)(de)罚款。对直接(jie)负责的(de)(de)(de)主管(guan)人(ren)员和其他直接(jie)责任人(ren)员给予警告，并处3万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)上(shang)10万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)下的(de)(de)(de)罚款。
第(di)五十一条(tiao) 违反本条(tiao)例第(di)二十四条(tiao)第(di)二款规定(ding)，将私募基金(jin)财产用于(yu)经营(ying)或(huo)者变相(xiang)经营(ying)资金(jin)拆(chai)借、贷款等业务，或(huo)者要(yao)求地(di)方人民政府(fu)承诺回购(gou)本金(jin)的(de)，责令改正，给(ji)予(yu)警告或(huo)者通报批(pi)评(ping)，没收违法所(suo)得，并(bing)处(chu)10万(wan)元(yuan)以(yi)上(shang)100万(wan)元(yuan)以(yi)下(xia)的(de)罚款。对直接负(fu)责的(de)主管人员(yuan)和(he)其(qi)他直接责任(ren)人员(yuan)给(ji)予(yu)警告或(huo)者通报批(pi)评(ping)，并(bing)处(chu)3万(wan)元(yuan)以(yi)上(shang)30万(wan)元(yuan)以(yi)下(xia)的(de)罚款。
第五十(shi)二条(tiao) 违反(fan)本(ben)条(tiao)例第二十(shi)六条(tiao)规定(ding)，私募基金管(guan)理人未聘用(yong)具(ju)有相(xiang)应从业经(jing)历的(de)(de)高(gao)级管(guan)理人员负(fu)责(ze)投资管(guan)理、风险控(kong)制、合规等(deng)工作，或者(zhe)未建(jian)立从业人员投资申(shen)报(bao)、登记、审查、处置等(deng)管(guan)理制度的(de)(de)，责(ze)令改(gai)正，给(ji)(ji)予警告(gao)或者(zhe)通(tong)报(bao)批评(ping)(ping)，并(bing)处10万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)上100万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)下(xia)的(de)(de)罚款。对直接负(fu)责(ze)的(de)(de)主(zhu)管(guan)人员和(he)其他直接责(ze)任人员给(ji)(ji)予警告(gao)或者(zhe)通(tong)报(bao)批评(ping)(ping)，并(bing)处3万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)上30万(wan)(wan)元(yuan)以(yi)(yi)下(xia)的(de)(de)罚款。
第五十(shi)三条(tiao)(tiao) 违反本(ben)条(tiao)(tiao)例第二十(shi)七条(tiao)(tiao)规(gui)定(ding)，私募(mu)基金管(guan)理(li)人(ren)委托(tuo)他人(ren)行使投(tou)资管(guan)理(li)职责(ze)，或者委托(tuo)不符合《证券投(tou)资基金法》规(gui)定(ding)的机构提(ti)供证券投(tou)资建(jian)议服(fu)务的，责(ze)令改正，给予警(jing)告(gao)或者通报(bao)批评，没收违法所得，并处(chu)10万(wan)元以(yi)上(shang)100万(wan)元以(yi)下的罚款。对直接负(fu)责(ze)的主管(guan)人(ren)员(yuan)和其(qi)他直接责(ze)任人(ren)员(yuan)给予警(jing)告(gao)或者通报(bao)批评，并处(chu)3万(wan)元以(yi)上(shang)30万(wan)元以(yi)下的罚款。
第(di)五(wu)十(shi)四条 违反本条例第(di)二十(shi)八条规(gui)定，私募基(ji)金管(guan)理人(ren)(ren)从事(shi)关联交(jiao)易的，责令改正，给(ji)予(yu)警(jing)告或者通(tong)报批评(ping)，没(mei)收(shou)违法(fa)所(suo)得，并处(chu)10万元(yuan)以(yi)上100万元(yuan)以(yi)下的罚款(kuan)。对(dui)直接负责的主管(guan)人(ren)(ren)员(yuan)和(he)其他直接责任人(ren)(ren)员(yuan)给(ji)予(yu)警(jing)告或者通(tong)报批评(ping)，并处(chu)3万元(yuan)以(yi)上30万元(yuan)以(yi)下的罚款(kuan)。
第(di)五(wu)十五(wu)条(tiao) 私募基金管(guan)理人(ren)(ren)、私募基金托管(guan)人(ren)(ren)及其(qi)从业人(ren)(ren)员(yuan)有本(ben)条(tiao)例第(di)三十条(tiao)所(suo)(suo)列(lie)行为之一的(de)，责(ze)令(ling)改正(zheng)，给予(yu)警告(gao)或(huo)者通报批(pi)(pi)评，没(mei)收违(wei)法所(suo)(suo)得(de)，并处违(wei)法所(suo)(suo)得(de)1倍以上(shang)5倍以下的(de)罚款；没(mei)有违(wei)法所(suo)(suo)得(de)或(huo)者违(wei)法所(suo)(suo)得(de)不足(zu)100万元(yuan)(yuan)的(de)，并处10万元(yuan)(yuan)以上(shang)100万元(yuan)(yuan)以下的(de)罚款。对直接(jie)负(fu)责(ze)的(de)主管(guan)人(ren)(ren)员(yuan)和其(qi)他(ta)直接(jie)责(ze)任(ren)人(ren)(ren)员(yuan)给予(yu)警告(gao)或(huo)者通报批(pi)(pi)评，并处3万元(yuan)(yuan)以上(shang)30万元(yuan)(yuan)以下的(de)罚款。
第(di)五(wu)十六(liu)条 私(si)(si)募(mu)基金管理人、私(si)(si)募(mu)基金托管人及(ji)其从(cong)业人员未依照本条例(li)规定提供、报(bao)(bao)(bao)送相(xiang)关信息，或者有本条例(li)第(di)三十二条所列行为之一的(de)，责令改正，给(ji)予(yu)警(jing)告或者通报(bao)(bao)(bao)批评(ping)，没收违法所得，并(bing)处10万元(yuan)(yuan)以上100万元(yuan)(yuan)以下(xia)的(de)罚(fa)款(kuan)。对直(zhi)接负责的(de)主管人员和其他直(zhi)接责任人员给(ji)予(yu)警(jing)告或者通报(bao)(bao)(bao)批评(ping)，并(bing)处3万元(yuan)(yuan)以上30万元(yuan)(yuan)以下(xia)的(de)罚(fa)款(kuan)。
第五十七条 私募(mu)(mu)基(ji)金服务(wu)机构及其(qi)从业人(ren)员(yuan)违(wei)反法(fa)律、行政法(fa)规规定，未恪尽职守、勤勉尽责(ze)(ze)的(de)(de)(de)，责(ze)(ze)令改正，给予(yu)警告(gao)或者(zhe)通报批评(ping)，并(bing)处10万元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)上(shang)30万元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)下的(de)(de)(de)罚款；情节严重的(de)(de)(de)，责(ze)(ze)令其(qi)停止私募(mu)(mu)基(ji)金服务(wu)业务(wu)。对直(zhi)接负责(ze)(ze)的(de)(de)(de)主管人(ren)员(yuan)和其(qi)他直(zhi)接责(ze)(ze)任人(ren)员(yuan)给予(yu)警告(gao)或者(zhe)通报批评(ping)，并(bing)处3万元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)上(shang)10万元(yuan)(yuan)以(yi)(yi)下的(de)(de)(de)罚款。
第五十八条(tiao) 私募基(ji)金管(guan)理人、私募基(ji)金托(tuo)管(guan)人、私募基(ji)金服务(wu)机(ji)(ji)构(gou)及其(qi)从业人员(yuan)违反(fan)本(ben)条(tiao)例或者国(guo)务(wu)院证(zheng)券监(jian)督管(guan)理机(ji)(ji)构(gou)的(de)有(you)(you)关(guan)规定，情节(jie)严重的(de)，国(guo)务(wu)院证(zheng)券监(jian)督管(guan)理机(ji)(ji)构(gou)可以(yi)对有(you)(you)关(guan)责任人员(yuan)采取(qu)证(zheng)券期(qi)货市(shi)场禁入(ru)措施。
拒绝、阻碍国务(wu)(wu)院证券(quan)监督(du)管理机(ji)构及其(qi)工作人员依法行使监督(du)检查、调查职权(quan)，由(you)(you)国务(wu)(wu)院证券(quan)监督(du)管理机(ji)构责令改正，处10万元(yuan)以上100万元(yuan)以下的罚款(kuan)；构成违反治安(an)管理行为的，由(you)(you)公安(an)机(ji)关依法给予(yu)治安(an)管理处罚；构成犯(fan)罪的，依法追究刑事责任。
第五十九条 国务院证券监督管理机(ji)构、登记备案(an)机(ji)构的工作(zuo)人(ren)员玩忽职守、滥(lan)用(yong)职权(quan)、徇私舞(wu)弊(bi)或者利用(yong)职务便利索(suo)取或者收受他人(ren)财物(wu)的，依(yi)法给予(yu)处分；构成犯(fan)罪的，依(yi)法追究刑事责任。
第六(liu)十条 违(wei)(wei)反本条例(li)规定(ding)和基金合同约定(ding)，依法应当承担民(min)事赔(pei)(pei)偿(chang)责任(ren)和缴纳罚款、被(bei)没收违(wei)(wei)法所得，其(qi)财产不足以同时支(zhi)付时，先(xian)承担民(min)事赔(pei)(pei)偿(chang)责任(ren)。
第七章 附 则(ze)
第六(liu)十一条(tiao) 外商(shang)投资(zi)私募基(ji)金(jin)管理(li)(li)人的管理(li)(li)办法，由国务院证券监督管理(li)(li)机(ji)构会同国务院有关部门依照(zhao)外商(shang)投资(zi)法律、行政法规和(he)本条(tiao)例(li)制定。
境(jing)外机(ji)构不得直接向境(jing)内投资者募(mu)(mu)集资金(jin)设立私募(mu)(mu)基金(jin)，但国家另有规定的除外。
私募基金管(guan)理人在境外开展(zhan)私募基金业务(wu)活动，应(ying)当符合国(guo)家有关规(gui)定。
第六十二条 本条例自2023年9月1日起(qi)施行。